如果两种证券的投资组合能够降低风险，则这两种证券的相关系数ρ满足的条件是（

问题：

[单选] 如果两种证券的投资组合能够降低风险，则这两种证券的相关系数ρ满足的条件是（　　）。

A . -1＜ρ≤1

B . 0＜ρ≤1

C . -1≤ρ≤1

D . -1≤ρ＜1

D

相关系数的取值范围为[－1，1]，只要两种证券的相关系数小于1，组合的标准差就必然小于组合中两种证券的标准差的加权平均，此时投资组合能够降低风险。